受益钢铁业景气回升焦炭业议价力趋强

　　核心提要: 波特竞争力模型建立逻辑来分析行业原料供方、产品买方侃价实力，解析潜在进入者和替代产品威胁，透视行业内现有企业竞争状态。本文借助该种逻辑来分析焦炭行业，以期发现行业现有的竞争格局、未来发展变迁趋势、寻找具有竞争优势的焦炭企业。 在供方侃价实力方面，炼焦煤行业集中度高于焦炭行业，侃价实力相对较强。预期炼焦煤供需关系不会发生根本性变化，但因钢铁厂自给率增加、大型焦炉建设，主焦煤、肥煤需求将会增加，而气煤、三分之一焦煤需求相对减少。预期前者价格将会稳定在较高价位，后者价格会有所回落。 在买方仪价实力方面，焦炭供过于求，而集中度低于钢铁，议价能力低于钢铁企业。预期2007、2008年每年关闭淘汰类产能40%，焦炭消费年均增长10%。2007年产能将过剩9%，好于2005年的2 %和2006年的21%，2007年焦炭价格好于2006年。2008年焦炭产能有5.7%缺口，届时焦炭供需将有实质性改观。 在潜在进入者的威胁方面，钢铁企业焦炭产能增加将减少对独立焦炭企业的采购量，并对优质炼焦煤构成较强竞争。但独立焦炭企业因主要位于产煤区而具有资源成本优势，并可延伸产业链到尿素、甲醇、煤焦油深加工等领域，可有效提升盈利能力，优秀企业仍具有很强市场地位。 在替代产品方面，使用喷粉煤直接还原铁产量甚小，因焦炭在炼钢铁过程中起到提供热量、作为还原剂、支撑骨架等核心作用，在相当长时间内焦炭作用难以替代。焦炭消费单耗将趋于下降，但国内钢铁业较长时间内仍以转炉钢为主，焦炭需求仍将随粗钢产量增长而增长。 可能的不利因素有，2007～2008年焦炭行业淘汰类产能关闭低于预期，钢铁业增长低于预期，从而影响焦炭行业供需结构和产品价格走势。 A、数 据 焦化业进入平稳发展时期 在全球经济加快增长、钢铁等产业高需求的拉动下，2006年成为全球焦炭最高消费年，预期全球粗钢和生铁产量将分别突破12. 亿吨和8.6亿吨。2006年我国粗钢和生铁产量均将突破4亿吨，同比增长20%，增耗焦炭约 000万吨。在综合作用推动下，2006年中国焦化行业平稳增长。 供需与出口继续增长 2005年世界焦炭产量达4.7亿吨，我国焦炭产量占全球总产量比重约5 %，预计2006年全球焦炭产量将突破5亿吨。2006年1～10月，我国规模以上炼焦企业累计生产焦炭22621万吨，同比增长17.18%，出口焦炭1202万吨，同比增长1 . %；全国焦炭表观消费量21419万吨，同比增长17.41%。另据海关总署统计，2006年1～11月，我国累计出口焦炭1 61.56万吨，同比增长18. %，已超过2005年度总量。 产业调整加快节能降耗提速 2006年，新建焦炉产能增幅下降，淘汰落后进展加快，环保力度加强。在2006年的新建焦炉中6米以上大型焦炉占56%以上，其他新建的4. 米及以上焦炉中多为捣固型焦炉，预计全年新建焦炉新增产能同比下降18%。近几年来，我国总计取缔和关停土焦（改良焦）、落后小机焦炉产能约5000万吨，其中仅山西约占 000万吨以上，预期2006年淘汰关停焦炉产能将达1000万吨左右。 同时，一批干熄焦装置、大型化高技术的焦化产品回收精深加工及煤气脱硫等装置建成投产。截至2006年底，全国将累计建成投产干熄焦装置4 套，总产能达4500多万吨/年，对应处理的焦炭产量达 00多万吨，将对炼焦生产的节能降耗、焦炭质量提高和环境改善起到积极作用。 （来源：今日五金）